FX.co ★ Когато всичко тръгна наопаки: Nvidia под натиск, акциите падат, Пауъл чака яснота

САЩ на пазарите в смут: Nvidia е засегната, Фед предупреждава

Най-големият срив в сряда дойде след като технологическата конфронтация между САЩ и Китай се засили и ръководителят на Федералния резерв издаде предпазлив прогноза.

Фондовите пазари в САЩ претърпяха значителен удар след като Nvidia, един от водещите производители на чипове в света, обяви, че може да загуби милиарди долари поради по-строги правила за износ. Инвеститорите бяха допълнително натиснати от коментарите на председателя на Федералния резерв Джером Пауъл, който посочи признаци за забавяне на американската икономика.

Nvidia попадна под удара на санкции

Късно във вторник Nvidia съобщи, че може да претърпи загуби от 5.5 милиарда долара. Причината е нова рестрикция от страна на американските власти върху износа на ключовия им чип H20, насочен към изкуствения интелект, към Китай. Тази страна е един от основните потребители на високотехнологичните продукти на Nvidia, а забраната удари директно в сърцето на една от най-печелившите области на компанията.

Търговската война навлиза в нова фаза

Този ход на САЩ бе продължение на ескалацията на икономическия конфликт между двете световни сили. По-рано, в отговор на действията на Вашингтон, Пекин увеличи митата върху американските стоки до 125%. Това последва решението на тогавашния президент Доналд Тръмп да увеличи митата върху китайския внос до 145%, което ефективно ескалира протекционистичната риторика.

Пауъл: Инфлацията не се отказва и растежът се забавя

На изказване в Икономическия клуб на Чикаго Пауъл отбеляза, че настоящите икономически реалности не позволяват отпускане. Той отбеляза, че митническата политика допринася за растежа на цените, което означава, че инфлационният натиск може да се задържи по-дълго от очакваното. Въпреки това, ръководителят на Фед подчерта, че Централната банка няма да се бърза с корекциите на лихвените проценти - решението ще бъде взето само на базата на нови макроикономически данни.

Паника на борсата: разпродажбата се ускорява

Изявленията на Пауъл бяха направени на фона на вече започнала разпродажба, причинена от тревожни новини от Nvidia. В резултат на това, американските фондови индекси показаха рязък спад в сряда, като акциите на технологични гиганти и производители на микрочипове пострадаха особено, след като инвеститорите започнаха бързо да ги разпродават.

Уолстрийт под атака: и трите ключови индекса падат

Пазари в САЩ преживяха един от най-драматичните дни от началото на годината в сряда, когато трите водещи индекса навлязоха в силно отрицателна територия.

Индексът Дау Джоунс падна с 699 точки, затваряйки сесията на 39,669.39, спад от 1.73%. Индексът S&P 500 падна още повече, губейки 120.93 точки (минус 2.24%), падайки до 5,275.70. Но най-силно беше ударен високотехнологичният Nasdaq Composite, който спадна с 516 точки или 3.07%, до 16,307.16. Дневното дъно беше още по-ниско, до 16,066.46.

Волатилност подписва тревога: индексът на страха нараства

Тъй като инвеститорите бързат да изтеглят капитал от рискови активи, индексът на волатилност Cboe VIX, неофициален барометър за безпокойство на Уолстрийт, скочи рязко.

VIX затвори на 32.64 в сряда, сигнализирайки сериозно нервност сред пазарните участници. Такива стойности на индекса традиционно означават нарастваща несигурност и вероятност за допълнителна волатилност.

Nvidia и AMD под двоен удар

Технологичният сектор беше в епицентъра на срива. Производителите на полупроводници, жертви на нови експортни ограничения, бяха ударени особенно силно.

Акциите на Nvidia паднаха с 6.9% в деня, продължавайки спада си, причинен от санкциите. AMD последва по същия начин, падайки с 7.3%. В резултат на това индустриалният индекс SOX, който обединява полупроводникови компании, падна с 4.1%, което беше един от най-големите му спадове през последните месеци.

ASML сигнализира за тревожни тенденции

Несигурността се пренесе извън САЩ. Най-големият производител на чип оборудване в Европа, холандската компания ASML, изрази загриженост за ситуацията.

В изявление в сряда, ASML предупреди, че тарифите и ограниченията създават значителна несигурност относно бъдещото търсене и стабилността на веригите за доставки. Това допълни нервността не само на американските, но и на европейските пазари.

Европа гледа със задържан дъх

Докато САЩ преживяват нов кръг на пазарни трусове, инвеститорите на европейските пазари остават сдържани.

Индексът STOXX 600, който отразява динамиката на най-големите компании в региона, намаля с 0.4% в началото на търговията в четвъртък. Въпреки това, от началото на седмицата индексът показва растеж от почти 4% - липсата на нови усложнения в търговския конфликт временно стабилизира ситуацията. Въпреки това, инвеститорите са в изчаквателен режим, отблизо наблюдавайки предстоящото решение на Европейската централна банка относно паричната политика.

Тишина преди бурята: пазарите задържат дъха си преди дългия уикенд

Инвеститорите решиха да не рискуват и отложиха големи транзакции за по-късно - предстои дълъг празничен уикенд, свързан с Разпети петък и Великденски понеделник.

Липсата на активност в търговията се обяснява не само с религиозния календар, но и с увеличената нестабилност в глобалната икономика. Участниците на пазара се опитаха временно да ограничат експозицията си преди четири дни празници, когато глобалните събития могат да се разиграят без тяхното участие, и няма кой да реагира на тях.

Луксът губи място: Hermes и LVMH не оправдаха очакванията

Дори и сегментът на луксозния пазар не успя: акциите на Hermes паднаха с 4% след неочакван спад в тримесечните продажби. Това е рядко събитие за производителя на легендарните чанти Birkin.

Френската модна къща последва стъпките на съперника LVMH, който по-рано през седмицата също разочарова инвеститорите с вяла доходна динамика. Изглежда, че дори и луксът губи своя блясък на фона на нестабилност в глобалното потребителско търсене.

Енергийна изненада от Siemens

В контраст с сектора на лукса, Siemens Energy донесе неочаквана радост на инвеститорите, чиито акции скочиха с 10%.

Германският енергиен холдинг публикува подобрени прогнози за настоящата финансова година и отчете най-добрата рентабилност откакто напусна крилото на Siemens AG. Това бяха добри новини за германския фондов пазар като цяло, като основният индекс DAX изпревари европейските си колеги благодарение на енергийния рали.

Азия на кръстопът: смесена търговия, но позитивното настроение остава

В Азия, фондовите индекси се движиха в различни посоки, но общото настроение остава умерено оптимистично.

Никей в Япония се покачи с 0.7%, докато националната валута, йената, изгуби позициите си, тъй като Япония започна търговски преговори със САЩ. Неочакван фактор бе личната ангажираност на Доналд Тръмп, който заяви за "значителен напредък" на среща с японския представител Реисей Аказава.

Сложна мозайка: Азия на фона на американския спад

Влакчето на ужасите продължава да влияе на настроението на глобалните пазари. Въпреки това, азиатските пазари остават в играта.

Южна Корея успя да покаже растеж, като индексът KOSPI се укрепи с 0.7%. В същото време Тайван не подкрепи позитивната тенденция - местният индекс TWII спадна с 0.5%. Такава разединеност показва, че инвеститорите все още търсят опора, маневрирайки между геополитиката и вътрешните икономически данни.

Европа на пауза: фючърсите подценяват предпазливо отваряне

Очакванията преди отварянето на европейската търговия са сдържани. Фючърсите сочат към неутрален или леко положителен старт на сесията.

Вероятно, пазарите на Стария свят ще се движат внимателно, разяснявайки резултатите от корпоративни доклади, сигнали от ЕЦБ и последствията от търговската политика, която ексцентричният президент на САЩ продължава да следва. И макар да не се очакват скокове, фонът остава напрегнат.

Погледите са насочени към тайванския гигант: пазарът очаква отчета на TSMC

Фокусът на инвеститорите се премести към един от ключовите играчи в глобалната полупроводникова индустрия - Taiwan Semiconductor Manufacturing Co. Именно прогнозата за печалбата ѝ може да зададе тон на целия микрочип пазар. На фона на геополитическите напрежения и новата вълна от технологичните ограничения, отчета за печалбите на TSMC се очаква да даде отговори за това доколко устойчив е секторът и дали има потенциал за растеж през следващите тримесечия.

Предпазлив оптимизъм в Китай и ръст в Хонг Конг

Търговията беше приглушена на континенталния Китай, като индексът CSI300, следящ най-големите компании, остана практически непроменен. Обаче, Hang Seng в Хонг Конг показа стабилен растеж, нараствайки с 1.6%.

Ръстът бе движен от технологични компании, чиито акции се възстановиха след неотдавнашната вълна от продажби. Участниците на пазара се надяват на възстановяване на интереса към високотехнологичния сектор, въпреки глобалните предизвикателства.

Облигациите са стабилни, доходностите нарастват

Пазарът на държавния дълг на САЩ остана изненадващо стабилен през цялата седмица. Доходността на 10-годишните американски държавни облигации леко се повиши с 3 базисни точки, достигайки 4.311%.

Това указва на резервирано настроение сред инвеститорите: те предпочитат да наблюдават развитието на макроикономическите сигнали, без да бързат да излизат от "защитни" активи.

Курсова динамика: еврото губи, доларът се укрепва, йената отстъпва

Еврото падна с 0.3% до $1.1367, макар все още да остава близо до тригодишния връх, достигнат миналата седмица. Решението на ЕЦБ е на дневен ред, а пазарите са почти сигурни в скорошно намаляване на лихвата.

Индексът на долара, който измерва силата на американската валута спрямо шест основни, леко се повиши до 99.562.

Йената обаче показа остри движения: достигайки седеммесечен връх по време на сесията, по-късно отслабна с 0.55%, спадайки обратно до 142.64 за долар. Причината беше изказване на японския министър на икономиката Реисей Аказава, че въпросите относно валутата не са били обсъждани по време на преговорите му със САЩ.

Златото отново на върха си: инвеститорите бягат към "сигурно убежище"

Цените на златото обновиха историческите си максимуми, скачайки до $3,357.40 за унция в пика на търговията. По-късно металът коригира до $3,341.91, но остана на изключително високо ниво.

Търсенето на злато остава стабилно на фона на нарастващите геополитически рискове и неясните перспективи за лихвените проценти. Инвеститорите търсят убежище в доказани активи, и жълтият метал все още е един от основните кандидати.

Черното злато под натиск от дефицит: петролът продължава да поскъпва

Цените на петрола нараснаха - опасенията от намаляване на доставките подтикват котировките към нови върхове.

Фючърсите на Brent добавиха 0.93%, установявайки се на $66.46 за барел. Американският WTI също показа растеж - с повече от 1%, достигайки $63.20 за барел. Участниците на пазара очакват прекъсвания в доставките и нарастващо геополитическо напрежение да подкрепят търсенето на енергия в краткосрочен план.