FX.co ★ EUR/USD. 3. března. Supertýden začíná bouří zpráv

Pár EUR/USD v pátek klesl k úrovni Fibonacciho retracementu 50,0 % (1,0371), od které se odrazil a obrátil ve prospěch eura a konsolidoval se nad úrovní Fibonacciho retracementu 38,2 % (1,0408). Z toho vyplývá, že stále může růst k úrovním 1,0435 a 1,0455. Je ale důležité mít na paměti, že uplynulé tři dny (od pátku do neděle) byly nabité významnými zpravodajskými událostmi a nadcházející týden by měl téměř denně přinášet nějaké kritické údaje. V důsledku toho mohou být pohyby na trhu volatilní a nepředvídatelné.

Struktura vln v hodinovém grafu vykazuje všechny známky trhu, který se pohybuje v rámci pásma. Poslední dokončená rostoucí vlna prolomila předchozí maximum, ale nová klesající vlna zároveň prolomila předchozí minimum. Uvedené potvrzuje, že trh zaznamenává složitý horizontální pohyb, který je ještě zřetelnější v grafu 4H.

Páteční zprávy byly významné, ale obchodníci v pondělí ráno přesunuli pozornost jinam. V pátek pozdě večer vzplálo napětí mezi prezidenty USA a Ukrajiny, které přineslo řadu důsledků, na než trh reagoval během pondělní asijské seance.

Diplomatická roztržka ještě víc napnula vztahy mezi Washingtonem a Kyjevem, přičemž obchodníci pozitivně reagovali na zprávy, že USA mohou přerušit finanční pomoc Ukrajině, vystoupit z NATO a opustit OSN. To jsou některá z nejvlivnějších rozhodnutí, která Donald Trump v posledních dnech učinil.

Trump navíc v neděli oznámil vytvoření americké státní krypto rezervy, což na trhu s kryptoměnami vyvolalo šílenství. Vzhledem k ohromnému množství přelomových zpráv a nejistotě se obchodníci snaží udržet krok s vývojem, který hýbe trhem.

Klíčové otázky zůstávají: Jak by měl trh reagovat na případné odstoupení USA od financování Ukrajiny? Mohlo by se tím urychlit vyřešení geopolitického konfliktu? Jak to ovlivní americkou ekonomiku a mezinárodní vztahy?

Kromě politiky je tento týden nabitý zásadními ekonomickými zprávami, přičemž každá může vyvolat silnou reakci trhu.

Pár EUR/USD v grafu 4H znovu otestoval horní hranici horizontálního pásma a nedokázal ji prorazit, takže se obrátil ve prospěch amerického dolaru. Pár teď začal klesat k supportům 1,0332 a 1,0225.

V současné době se na žádném z technických indikátorů nevytvářejí nové divergence, což naznačuje, že medvědí momentum by mohlo pokračovat.

COT report

Profesionální obchodníci otevřeli během posledního sledovaného období 12 379 nových long pozic a zavřeli 13 616 short pozic. Nekomerční skupina přesto zůstává medvědí, i když se sentiment postupně mění. V současné době drží spekulativní obchodníci 182 000 long pozic a 208 000 short pozic.

Velcí obchodníci posledních 20 týdnů prodávají euro, což posiluje medvědí trend. Někdy sice některý týden ukáže převahu býků, ale tyto případy představují spíš výjimku než obrat trendu.

Rozdílnost měnové politiky ECB a Fedu stále podporuje americký dolar, protože úrokové diferenciály se dál zvyšují.

Přestože nadvláda medvědů mírně ochabuje, na slova po konci klesajícího trendu je zatím příliš brzy. Počet long kontraktů se zvyšuje už čtyři týdny v řadě, ale obecnější výhled stále upřednostňuje dolar před eurem.

Klíčové ekonomické události pro eurozónu a USA:

• Eurozóna – německý index PMI ve zpracovatelském průmyslu (08:55 UTC)
• Eurozóna – index PMI ve zpracovatelském průmyslu (09:00 UTC)
• Eurozóna – index spotřebitelských cen (10:00 UTC)
• USA – index PMI ve zpracovatelském průmyslu (14:45 UTC)
• USA – index ISM PMI ve zpracovatelském průmyslu (15:00 UTC)

Dne 3. března nás čekají nejméně dvě hlavní zprávy – inflace v eurozóně a americký ISM PMI ve zpracovatelském průmyslu. Obě budou celý den výrazně ovlivňovat náladu na trhu.

Prognóza a obchodní doporučení pro pár EUR/USD

Short pozice byly platné po odmítnutí ze zóny 1,0526–1,0533 v grafu 1H s cílem na 1,0458. Tento cíl byl společně s blízkými úrovněmi už dosažen. Nové short pozice mohou být reálné, pokud pár zavře pod úrovní 1,0408 nebo odmítne klíčové úrovně rezistence výše. Long pozice se prozatím nedoporučují, protože pár EUR/USD se stále pohybuje v rámci pásma a nedávno odmítl jeho horní hranici.

Fibonacciho úrovně:

• Graf 1H: 1,0213–1,0529
• Graf HH: 1,0603–1,1214