FX.co ★ Rekomendasi Trading dan Analisis Trading untuk EUR/USD pada 11 September – Pasar Telah Kehilangan Arah dan Akal Sehat

Analisis EUR/USD 5-Menit

Pada hari Selasa dan Rabu, pasangan EUR/USD menunjukkan pergerakan yang sepenuhnya tidak logis. Pada hari Selasa, setelah rilis laporan NonFarm Payrolls tahunan (yang, tidak mengherankan, mengecewakan), dolar AS naik. Kemudian pada hari Rabu, ketika dolar memiliki setiap peluang untuk jatuh lagi, tidak ada penurunan dalam mata uang AS—meskipun Indeks Harga Produsen menunjukkan penurunan sebesar 0,1%. Secara historis, angka PPI biasanya berada di sekitar 0,2–0,3%. Perlambatan ini bisa menunjukkan koreksi setelah lonjakan bulan sebelumnya (ketika harga naik sebesar 0,9%), serta dampak minimal dari tarif Donald Trump terhadap inflasi. Namun, inflasi yang rendah masih (berpotensi) menyiratkan sikap yang lebih dovish dari The Fed pada pertemuan minggu depan.

Besok akan ada pertemuan ECB, tetapi para trader tidak seharusnya mengharapkan banyak hal. ECB secara efektif telah mengakhiri siklus pemotongan suku bunganya, setelah mencapai tingkat inflasi targetnya. Mengingat bahwa perang dagang global mungkin sedikit mempercepat inflasi dalam jangka pendek, bahkan di dalam UE, bank sentral tidak mungkin memotong suku bunga atau memberi sinyal penurunan dalam waktu dekat. Sekali lagi, ini menguntungkan euro. Oleh karena itu, kami terus mengharapkan pertumbuhan lebih lanjut dari mata uang tunggal ini.

Pada kerangka waktu 5M, kemarin pasar benar-benar datar dan volatilitas rendah. Tidak ada gunanya trading, meskipun para trader mungkin mencoba trading sinyal awal di dekat garis kritis. Namun, pada sesi AS, menjadi jelas bahwa tidak akan ada pergerakan nyata atau sinyal yang solid.

Laporan COT

Laporan COT terbaru bertanggal 2 September. Grafik di atas dengan jelas menunjukkan bahwa posisi bersih trader non-komersial telah bullish untuk waktu yang lama, dan bear hanya mengambil kendali dengan lemah pada akhir 2024, tetapi dengan cepat kehilangannya. Sejak Trump menjadi presiden AS, dolar adalah satu-satunya mata uang yang jatuh. Kita tidak bisa mengatakan dengan kepastian 100% bahwa penurunan dolar AS akan berlanjut, tetapi peristiwa dunia saat ini menunjukkan arah tersebut.

Kami masih tidak melihat faktor fundamental untuk penguatan euro, tetapi ada banyak alasan untuk penurunan dolar. Tren penurunan global tetap utuh, tetapi apakah penting di mana harga telah bergerak selama 17 tahun terakhir? Begitu Trump mengakhiri perang dagangnya, dolar mungkin naik lagi, tetapi peristiwa terbaru menunjukkan bahwa perang dagang akan berlanjut dalam satu bentuk atau lainnya. Potensi hilangnya independensi Fed adalah faktor tekanan kuat lainnya pada mata uang AS.

Posisi garis merah dan biru indikator masih menunjukkan kecenderungan bullish. Selama minggu pelaporan terakhir, posisi panjang dari kelompok "Non-komersial" berkurang sebanyak 2.700, sementara posisi pendek meningkat sebanyak 700. Posisi bersih untuk minggu ini berkurang sebanyak 3.400, yang merupakan perubahan yang tidak signifikan.

Analisis EUR/USD 1-Jam

Pada grafik per jam, EUR/USD mengambil langkah pertama menuju pembentukan tren naik baru, tetapi pasar telah berada dalam kondisi datar selama beberapa minggu sejak saat itu. Secara formal, kita sekarang melihat tren naik baru berkembang, seperti yang ditunjukkan oleh garis tren. Namun, pasangan ini masih menghabiskan sebagian besar waktunya dalam rentang 1.1615–1.1750. Masih ada banyak faktor negatif untuk dolar, dan bahkan minggu ini, dolar bisa saja jatuh hampir setiap hari.

Untuk 11 September, kami menyoroti level-level berikut untuk trading: 1.1092, 1.1147, 1.1185, 1.1234, 1.1274, 1.1362, 1.1426, 1.1534, 1.1604–1.1615, 1.1666, 1.1750–1.1760, 1.1846–1.1857, serta garis Senkou Span B (1.1660) dan Kijun-sen (1.1706) dari indikator Ichimoku. Garis indikator Ichimoku dapat bergerak dalam sehari, yang harus dipertimbangkan saat mengidentifikasi sinyal. Jangan lupa untuk memindahkan Stop Loss ke titik impas jika harga bergerak 15 pips ke arah yang benar untuk menghindari potensi kerugian jika terjadi sinyal palsu.

Pada hari Kamis, keputusan ECB akan diumumkan di Uni Eropa, dan AS akan mempublikasikan data inflasi. Keduanya tidak diharapkan menghasilkan kejutan besar. Inflasi saat ini sudah tidak mungkin mempengaruhi keputusan suku bunga Fed pada 17 September.

Rekomendasi Trading

Pada hari Kamis, harga mungkin akhirnya melanjutkan pergerakan naiknya, sejalan dengan tren saat ini, fundamental, dan latar belakang makroekonomi. Penurunan mungkin terjadi hanya jika ECB mempertahankan nada dovish atau jika inflasi AS rendah.

Penjelasan Untuk Ilustrasi:

• Level Support dan Resistance (garis warna merah tebal): Area kunci di mana pergerakan harga mungkin terhenti. Level ini bukan merupakan sumber sinyal trading.
• Garis Kijun-sen dan Senkou Span B: Garis indikator Ichimoku yang dipindahkan dari time frame H4 ke grafik per jam, garis ini fungsinya adalah menunjukkan level yang kuat.
• Level Ekstrem (garis warna merah tipis): Titik di mana harga sebelumnya telah memantul. Kedua level ini dapat berfungsi sebagai sumber sinyal trading.
• Garis Warna Kuning: Garis tren, kanal, atau pola teknis lainnya.
• Indikator 1 di dalam Grafik COT: Mencerminkan ukuran net position dari setiap kategori trader.