FX.co ★ Обзор пары EUR/USD. 31 октября. Черная полоса евровалюты.

Валютная пара EUR/USD в течение четверга возобновила снижение еще до оглашения результатов заседания ЕЦБ. Напомним, что вчера в Евросоюзе был опубликован достаточно большой пакет макроэкономической статистики. Может быть, он стал причиной падения евро? Давайте разбираться.

Уровень безработицы в Германии не изменился, а количество безработных уменьшилось на 1 тысячу при гораздо более пессимистичных прогнозах. Уровень ВВП в третьем квартале составил 0%, как и прогнозировалось. В Евросоюзе ВВП составил 0,2%, что даже выше прогнозов. И даже на такой достаточно нейтральной информации европейская валюта вновь снизилась.

Напомним, что сутками ранее ФРС подвела результаты предпоследнего заседания ФРС, в ходе которого была снижена ключевая ставка на 0,25%. В этом решении не было абсолютно ничего неожиданного, так как именно его и ждали все без исключения участники рынка. Выступление Джерома Пауэлла тоже мало, что дало трейдерам. Коротко говоря, Пауэллу не удалось удивить рынок новыми заявления, в сравнении с предыдущими заседаниями и выступлениями. Таким образом, причин для роста у американской валюты не было ни в среду вечером, ни в четверг утром.

Тем не менее, европейская валюта продолжает падать, а доллар – расти. И мы считаем, что это – продолжение алогичного движения внутри флэта на дневном ТФ. С какой стороны не посмотри, нет причин у доллара дорожать. Если рынок скупает американскую валюту на фоне деэскалации торгового конфликта между США и Китаем, то это весьма спорная причина, так как рынок игнорировал новости об эскалации торговой войны против Индии, Китая и некоторых других стран, поступающих с начала октября. Напомним, что доллар начал очередной виток роста именно в начале октября, когда Дональд Трамп вновь разбушевался.

Покупки доллара на основании недостаточно «голубиного» настроя ФРС – это вообще абсурд. Ни Джером Пауэлл, ни его коллеги «по производственному цеху» никогда не обещали снижать ставку на каждом следующем заседании и ни разу не давали никаких прогнозов по ставке хоть на одно заседание вперед. Таким образом, в очередной раз сложилась ситуация, когда рынок сам себе придумал, как ФРС должна проводить смягчение монетарной политики, а затем разочаровался тем, что регулятор поступает иначе.

В общем, доллар продолжает довольно слабый рост, что отлично видно на дневном ТФ. На 4-часовом графике и ниже может показаться, что мы находимся внутри сильного тренда, но дневной ТФ расставляет все по полочкам. Во-первых, восходящий тренд 2025 года не отменен. Во-вторых, текущий виток нисходящей коррекции даже слабее предыдущего(а первый равнялся всего лишь 23,6% по Фибоначчи). В-третьих, сохраняется флэт с предполагаемой нижней линией около уровня 1,1400. Таким образом, до уровня 1,1400 европейская валюта может падать вполне свободно, и это все равно будет флэт и нисходящая коррекция в рамках глобального восходящего тренда.

Средняя волатильность валютной пары EUR/USD за последние 5 торговых дней по состоянию на 31 октября составляет 62 пункта и характеризуется, как «средняя». Мы ожидаем движение пары между уровнями 1,1501 и 1,1625 в пятницу. Старший канал линейной регрессии направлен вверх, что по-прежнему указывает на восходящую тенденцию. Индикатор CCI заходил в область перепроданности, что может спровоцировать новый виток восходящего тренда.

Ближайшие уровни поддержки:

S1 – 1,1536

S2 – 1,1475

S3 – 1,1414

Ближайшие уровни сопротивления:

R1 – 1,1597

R2 – 1,1658

R3 – 1,1719

Советуем ознакомиться с другими статьями автора:

Обзор пары GBP/USD. 31 октября. Какие выводы следует сделать после заседания ФРС?

Торговые рекомендации и разбор сделок по EUR/USD на 31 октября.

Торговые рекомендации и разбор сделок по GBP/USD на 31 октября.

Торговые рекомендации:

Пара EUR/USD предпринимает попытки начать новый восходящий тренд на 4-часовом ТФ, на всех старших ТФ восходящий тренд сохраняется, но на дневном ТФ уже несколько месяцев продолжается флэт. На американскую валюту по-прежнему сильнейшее воздействие оказывает глобальный фундаментальный фон. В последнее время доллар растет, но локальные причины, как минимум, неоднозначные. Впрочем, флэт на дневном ТФ все объясняет. При расположении цены ниже мувинга можно рассматривать небольшие шорты с целями 1,1536 и 1,1501 на чисто технических основаниях. Выше скользящей средней линии остаются актуальными длинные позиции с целями 1,1841 и 1,1902 в продолжение тренда.

Пояснения к иллюстрациям:

Каналы линейной регрессии помогают определить текущий тренд. Если оба направлены в одну сторону, значит тренд сейчас сильный;

Скользящая средняя линия (настройки 20,0, smoothed) определяет краткосрочную тенденцию и направление, в котором сейчас следует вести торговлю;

Уровни Мюррея – целевые уровни для движений и коррекций;

Уровни волатильности (красные линии) – вероятный ценовой канал, в котором пара проведет ближайшие сутки, исходя из текущих показателей волатильности;

Индикатор CCI – его заход в область перепроданности (ниже -250) или в область перекупленности (выше +250) означает, что близится разворот тренда в противоположную сторону.