FX.co ★ ตลาดหุ้นวันที่ 5 มีนาคม: S&P 500 และ NASDAQ พยายามหาจุดต่ำสุด

เมื่อวานนี้ ฟิวเจอร์สของหุ้นสหรัฐฯ ยังคงมีแรงกดดันในแนวโน้มขาลงต่อเนื่อง ขยายการขายออกอีกต่อไป ในการซื้อขายช่วงเอเชียวันนี้ ฟิวเจอร์สของ S&P 500 เพิ่มขึ้นเพียง 0.1% ในขณะที่ NASDAQ ที่มีเทคโนโลยีเป็นหลักเพิ่มขึ้น 0.2% ในตอนท้ายของการซื้อขายปกติเมื่อวานนี้ ดัชนีหุ้นมีการดีดตัวพักหนึ่งหลังจากคอมเมิร์ซ เซเครตารี่ Howard Lutnick แห่งสหรัฐฯ ให้ความเห็นว่า คณะบริหารของ Trump อาจยกเลิกบางภาษีศุลกากร อย่างไรก็ตาม กำไรที่ได้มานั้นกลับหายไปอย่างรวดเร็ว ทำให้ตลาดเสี่ยงอย่างมากอีกครั้ง

ตลาดหุ้นฮ่องกงนำขึ้นท่ามกลางเป้าหมายการเติบโตของจีน

ตลาดหุ้นในฮ่องกงนำการปรับตัวขึ้นในวันนี้หลังจากเป้าหมาย GDP ของจีนได้เพิ่มความคาดหวังต่อมาตรการกระตุ้นเศรษฐกิจมากขึ้น ตามรายงานจากสภาประชาชนแห่งชาติในกรุงปักกิ่ง ประเทศจีนได้รักษาเป้าหมายการเติบโตไว้ที่ประมาณ 5% สำหรับปี 2025 ซึ่งถือเป็นปีที่สามติดต่อกันที่มีเป้าหมายเดียวกัน เนื่องจากความไม่แน่นอนทั่วโลกที่เพิ่มขึ้นเกี่ยวกับภาษีศุลกากรและความเสี่ยงด้านภูมิรัฐศาสตร์ นักเศรษฐศาสตร์คาดการณ์ว่าประเทศจีนจะมีการสนับสนุนนโยบายที่เข้มแข็งมากยิ่งขึ้นจากเจ้าหน้าที่รัฐบาลจีน

นอกจากนี้ จีนได้ขยายงบประมาณขาดดุลให้สูงสุดในรอบ 30 ปีขณะที่ต้องเผชิญกับภาวะเงินฝืด ตลาดอสังหาริมทรัพย์ที่ทรุดตัว และสงครามการค้าที่ทวีความรุนแรงขึ้นกับสหรัฐฯ ผู้กำหนดนโยบายยังได้ลดเป้าหมายอัตราเงินเฟ้อเหลือ 2% ลดลงจากเกณฑ์มาตรฐาน 3% ที่ยึดถือมาอย่างยาวนาน หลังจากการประกาศนี้ หยวนก็อ่อนค่าเล็กน้อย

ความไม่แน่นอนของสงครามการค้าและท่าทีของทรัมป์เกี่ยวกับภาษีศุลกากร

ในการกล่าวสุนทรพจน์ State of the Union ของเขา ทรัมป์ยอมรับว่าช่วงเวลาเปลี่ยนผ่านสำหรับภาษีอาจเป็นสิ่งจำเป็น พร้อมปกป้องนโยบายการปรับโครงสร้างเศรษฐกิจของเขา เขายังเรียกร้องให้ยกเลิกโครงการเงินอุดหนุนเซมิคอนดักเตอร์มูลค่า 52 พันล้านเหรียญ ขณะที่เน้นย้ำความสำคัญของภาษี 25% สำหรับอะลูมิเนียม ทองแดง และเหล็กอย่างอีกครั้ง การกล่าวสุนทรพจน์ของเขาประจวบเหมาะกับข้อมูลใหม่ที่แสดงถึงการชะลอตัวในกิจกรรมทางเศรษฐกิจซึ่งเป็นผลจากความไม่แน่นอนที่เกิดจากสงครามการค้าทั่วโลก

สถานการณ์ซับซ้อนยิ่งขึ้นด้วยนโยบายการค้าที่ไม่แน่นอนของทรัมป์—วันหนึ่งบังคับใช้ภาษี, วันถัดไปบอกใบ้ถึงการยกเลิก, แล้วถัดมาอาจขู่ว่าจะเกิดสงครามการค้าใหม่อีกครั้ง

เมื่อวานนี้ คำกล่าวของ Lutnick ที่เสนอการทำข้อตกลงภาษีที่เป็นไปได้กับแคนาดาและเม็กซิโก รวมถึงแผนการของเยอรมนีที่จะเพิ่มค่าใช้จ่ายทางการทหาร ทำให้ตลาดกลับมาตื่นตัวชั่วคราว แต่ความตื่นเต้นนั้นอยู่ได้ไม่นาน อัตราผลตอบแทนพันธบัตรกระทรวงการคลังสหรัฐฯ ลดลงในวันอังคาร ขณะที่ดอลลาร์อ่อนค่าเมื่อเทียบกับค่าเงินของ G10 ทั้งหมด

ภายหลังวันนี้ สหรัฐฯ คาดว่าจะประกาศแผนสำหรับยกเว้นภาษีที่เป็นไปได้ต่อสินค้าของเม็กซิโกและแคนาดาที่ครอบคลุมโดยความตกลงการค้าเสรีอเมริกาเหนือ (NAFTA)

การเปลี่ยนแปลงของเยอรมนีในด้านการใช้จ่ายทางการทหารกระตุ้นความต้องการความเสี่ยง

เยอรมนีได้ประกาศแผนที่จะเปิดงบประมาณหลายพันล้านยูโรสำหรับการลงทุนในด้านการทหารและโครงสร้างพื้นฐาน นับเป็นการเปลี่ยนแปลงนโยบายครั้งใหญ่ที่ละจากความมุ่งมั่นยืดหยุ่นในการกำกับงบประมาณ นอกจากนี้ยังเพิ่มความต้องการต่อตราสารเสี่ยง, นำมาซึ่งการฟื้นตัวในตลาดสกุลเงินทั่วโลก

สินค้าโภคภัณฑ์และสกุลเงินดิจิทัล: ราคาน้ำมันลดลง, ราคาทองคำคงตัว

ในตลาดสินค้าโภคภัณฑ์, ราคาน้ำมันขยายการลดลงของมันไปต่อ, ขณะที่ราคาทองคำคงตัวใกล้ระดับสูงสุด นอกจากนี้ Bitcoin ยังคงผันผวนระหว่างขึ้นและลง, พยายามหาแนวทางที่เหมาะสม

แนวโน้มทางเทคนิคของ S&P 500

แนวโน้มขาลงยังคงไม่เปลี่ยนแปลงสำหรับ S&P 500 วันนี้ หากผู้ซื้อต้องการฟื้นตัว พวกเขาต้องดันดัชนีเพื่อทะลุแนวต้านที่ใกล้ที่สุดที่ $5833 การทะลุเหนือระดับนี้อาจกระตุ้นให้เกิดกำไรเพิ่มเติมไปถึง $5854 อีกระดับที่สำคัญที่ต้องจับตามองคือ $5877 เพราะการควบคุมโซนนี้จะช่วยเสริมความแข็งแกร่งของสถานะตลาดขาขึ้น

หากความต้องการเสี่ยงลดลงและผู้ขายสามารถควบคุมได้ ผู้ซื้อจำเป็นต้องปกป้องแนวรับที่ $5813 การทะลุระดับนี้อาจทำให้ดัชนีลดลงไปถึง $5791 และเปิดประตูให้มีการลดลงต่อไปถึง $5766