FX.co ★ EUR/USD. Smart Money. Sự bình lặng trước cơn bão

Cặp EUR/USD đã bật lên từ vùng mất cân bằng "bullish" 12 và đảo chiều có lợi cho đồng tiền châu Âu, đúng như tôi đã cảnh báo. Như vậy, các nhà giao dịch đã nhận được thêm một tín hiệu tăng, cho phép họ mở các vị thế mua trên thị trường. Tôi xin nhắc lại rằng phân tích kỹ thuật (phân tích biểu đồ) trong vài tuần qua đã dự đoán diễn biến giá gần như hoàn hảo. Trước hết, một tín hiệu đã hình thành tại vùng mất cân bằng 11, sau đó mục tiêu là vùng mất cân bằng hàng tuần đã được chạm tới; từ vùng mất cân bằng đó thị trường có phản ứng, rồi điều chỉnh trở lại vùng mất cân bằng bullish gần nhất, và một tín hiệu mua mới xuất hiện. Do đó, lần này tôi kỳ vọng đồng euro sẽ tăng lên trên đỉnh được thiết lập cách đây hai tuần.

Nhìn chung, ngoài những điểm then chốt đã nêu thì không có nhiều điều cần bổ sung cho bức tranh kỹ thuật trên biểu đồ. Các tín hiệu mua xuất hiện đều đặn, mang lại cho trader cơ hội giao dịch thay vì phải đứng ngoài thị trường. Bối cảnh tin tức tiếp tục gây áp lực lên đồng USD và phe bán, vì vậy bất kỳ tín hiệu mua nào cũng có xác suất được thực thi từ 80% trở lên. Tuần trước, đồng USD giữ được trạng thái tương đối ổn định chỉ vì một lý do đơn giản: báo cáo Nonfarm Payrolls và tỷ lệ thất nghiệp được dời sang tuần này. Hai báo cáo này đồng thời vừa là mối đe dọa chính, vừa là niềm hy vọng chính cho đồng USD.

Hoàn toàn có khả năng các báo cáo về thị trường lao động và thất nghiệp sẽ mang tính trung lập (các số liệu trùng khớp với kỳ vọng của trader). Trong trường hợp đó, không nên chờ đợi một đợt giảm mạnh của đồng USD, và phe bán thậm chí có thể mở một cuộc phản công. Cần nhắc lại rằng trên thị trường đôi khi xuất hiện những tình huống mà các loại hình phân tích khác nhau mâu thuẫn với nhau. Ngày mai, bối cảnh tin tức có thể khiến cặp tiền giảm, đi ngược lại với kỳ vọng dựa trên biểu đồ.

Bức tranh kỹ thuật vẫn tiếp tục cho thấy sự áp đảo của phe mua. Xu hướng tăng vẫn đang được duy trì. Một tín hiệu mua đã hình thành tại imbalance 11, và ngay sau đó một tín hiệu mua khác xuất hiện tại imbalance 12. Như vậy, trader một lần nữa có thể giữ các vị thế mua đang mở. Lần này không có các mô hình mục tiêu cụ thể, bởi tôi không thấy ý nghĩa gì trong việc sử dụng những mô hình đã có từ 5 năm trước.

Bối cảnh tin tức trong ngày thứ Ba khá yếu. Tại Mỹ có công bố dữ liệu doanh số bán lẻ và báo cáo ADP, nhưng hầu như không thu hút được nhiều sự chú ý. Thị trường vừa mới “hồi phục” sau tin tức về việc các ngân hàng Trung Quốc cấm mua chứng khoán chính phủ Mỹ, và hiện đang tích cực chuẩn bị cho các báo cáo về thị trường lao động và thất nghiệp.

Trong 6–7 tháng qua, phe mua có rất nhiều lý do để mở một đợt tấn công mới, và mỗi tuần lại xuất hiện thêm những yếu tố ủng hộ họ. Trong số đó có triển vọng mang tính dovish trong chính sách tiền tệ của FOMC (trong mọi kịch bản), đường lối chung của Donald Trump (gần đây không thay đổi), cuộc đối đầu Mỹ–Trung (mới chỉ đạt được thỏa thuận đình chiến tạm thời), làn sóng biểu tình của người dân Mỹ chống Trump với khẩu hiệu "No Kings", sự yếu kém của thị trường lao động, đợt đóng cửa chính phủ vào mùa thu (kéo dài một tháng rưỡi), và đợt shutdown mới diễn ra vào đầu tháng Hai. Bên cạnh đó còn có các hành động quân sự gây hấn của Mỹ đối với một số quốc gia, việc truy tố hình sự Powell, “vụ lộn xộn Greenland”, cũng như sự xấu đi trong quan hệ với Canada và Hàn Quốc. Vì vậy, theo quan điểm của tôi, việc cặp tiền tiếp tục tăng là điều hoàn toàn hợp lý.

Tôi vẫn không tin vào một xu hướng giảm. Bối cảnh tin tức hiện tại cực kỳ khó được diễn giải theo hướng có lợi cho đồng USD, nên tôi thậm chí không cố làm điều đó. Đường màu xanh thể hiện mức giá mà dưới đó xu hướng tăng có thể coi là đã kết thúc. Phe bán sẽ phải đẩy giá giảm khoảng 500 pip để chạm tới mức này, và tôi cho rằng nhiệm vụ đó là bất khả thi trong điều kiện bối cảnh tin tức hiện nay cũng như bức tranh kỹ thuật không cho thấy bất kỳ mô hình giảm giá nào.

Mục tiêu tăng giá gần nhất của đồng euro, theo quan điểm của tôi, là vùng bearish imbalance tại 1.1976–1.2092 trên biểu đồ tuần, được hình thành từ tháng 6/2021. Mô hình này hiện đã được lấp đầy hoàn toàn. Phía trên vùng này có thể đánh dấu hai mức: 1.2348 và 1.2564. Đây là hai đỉnh trên biểu đồ tháng.

Lịch tin tức cho Mỹ và Eurozone:

• Hoa Kỳ – Thay đổi Nonfarm Payrolls (13:30 UTC)
• Hoa Kỳ – Tỷ lệ thất nghiệp (13:30 UTC)
• Hoa Kỳ – Thay đổi thu nhập trung bình theo giờ (13:30 UTC)

Ngày 11 tháng 2, lịch kinh tế có ba sự kiện, trong đó hai sự kiện được xem là rất quan trọng. Tác động của bối cảnh tin tức lên tâm lý thị trường trong ngày thứ Tư có thể sẽ mạnh trong nửa cuối ngày.

Dự báo và khuyến nghị giao dịch EUR/USD:

Theo tôi, cặp tiền vẫn đang trong giai đoạn hình thành xu hướng tăng. Mặc dù bối cảnh tin tức vẫn tiếp tục ủng hộ phe mua, phe bán đã thường xuyên mở các đợt tấn công trong những tháng gần đây. Tuy nhiên, tôi không thấy bất kỳ lý do thực tế nào cho sự khởi đầu của một xu hướng giảm.

Từ các imbalance 1, 2, 4, 5, 3, 8 và 9, trader đã có cơ hội mua đồng euro. Trong tất cả các trường hợp, chúng ta đều chứng kiến giá tăng nhất định, và xu hướng tăng vẫn được duy trì. Tuần trước, một tín hiệu mua mới đã hình thành tại imbalance 11, một lần nữa cho phép trader mở vị thế mua với mục tiêu 1.1976. Mục tiêu này đã được hoàn thành. Tuần này, một tín hiệu mua khác hình thành tại imbalance 12, mang lại cho trader cơ hội mới để mua cặp tiền. Các mục tiêu “trên danh nghĩa” là 1.2348 và 1.2564.